พยอนซูฮเว (Pyunsoo Guild) องค์กรที่ได้ครอบครองความมั่งคั่งและอำนาจอันมหาศาลจากการผูกขาดทรัพยากรน้ำทั่วโชซอน บัดนี้ได้เข้ามามีอำนาจเหนือราชอาณาจักร ไม่มีกษัตริย์ที่ถูกลิขิตจากสวรรค์เพื่อโชซอนอีกต่อไป แต่ทว่า รัชทายาทผู้ไร้ซึ่งอำนาจ กลับตัดสินใจลุกขึ้นต่อสู้กับองค์กรลับอันยิ่งใหญ่นี้ เพื่อประชาชน ไม่ใช่เพื่อความมั่งคั่งหรืออำนาจ! องค์รัชทายาท (รับบทโดย ยูซึงโฮ) ผู้ซึ่งออกตามหาผู้ชี้แนะเพื่อไขความจริงว่าเหตุใดเขาจึงต้องใช้ชีวิตภายใต้หน้ากาก ได้พบกับ กาอึน (รับบทโดย คิมโซฮยอน) รักแรกของเขา และ อีซอน (รับบทโดย คิมมยองซู) สหายที่มีชื่อเดียวกัน ทำให้เขาเริ่มเข้าใกล้ความจริงเบื้องหลัง ยางซูชอง และ พยอนซูฮเว... ในขณะเดียวกัน แทมก (รับบทโดย ฮอจุนโฮ) ก็ได้ล่วงรู้ว่าองค์รัชทายาทแอบออกจากพระราชวังไปโดยที่กษัตริย์ไม่ทรงทราบ...