La "Pyeonsuhoe" (Società Pyeonsu), un'organizzazione che ha accumulato immense ricchezze e potere monopolizzando l'acqua di Joseon, ora domina il regno. Non c'è più un re designato dal cielo per Joseon. Tuttavia, un debole principe ereditario decide di combattere questa potente organizzazione ombra. Il suo obiettivo non è la ricchezza o il potere, ma il popolo! Il principe ereditario (interpretato da Yoo Seung-ho), che cercava il suo mentore per capire perché dovesse vivere con una maschera, incontra Ga-eun (interpretata da Kim So-hyun), il suo primo amore, e Lee Seon (interpretato da Kim Myung-soo), un amico con lo stesso nome, iniziando a scoprire la verità sulla "Yangsucheong" e sulla Pyeonsuhoe... Nel frattempo, Daemok (interpretato da Heo Joon-ho) scopre che il principe ereditario è uscito di nascosto dal santuario reale mentre il re era ignaro...