Năm 1597, năm thứ sáu của cuộc chiến Imjin (Nhật Bản xâm lược Triều Tiên). Triều Tiên đang trong cơn hỗn loạn tột độ vì cuộc chiến kéo dài. Khi đất nước đứng trước nguy cơ diệt vong bởi quân Nhật đang tiến quân thần tốc về Hanyang, tướng quân Yi Sun-sin, người từng bị vu oan và cách chức, được tái bổ nhiệm làm Đô đốc Tam Đạo Thủy Quân. Tuy nhiên, thứ còn lại cho ông chỉ là những binh sĩ đã mất ý chí chiến đấu, người dân đầy sợ hãi và vỏn vẹn 12 chiến thuyền. Khi cả Thuyền Rùa - niềm hy vọng cuối cùng - cũng bị đốt cháy, và Kurushima, một lính đánh thuê với tính cách tàn bạo và mưu lược xuất chúng, trở thành chỉ huy quân Nhật, Triều Tiên càng thêm náo loạn. Khi 330 chiến thuyền của quân Nhật liên tục tập kết, và mọi người đều cảm nhận thấy thất bại, tướng quân Yi Sun-sin đã dẫn dắt 12 chiến thuyền ít ỏi ra khơi...