Après la guerre d'Imjin, Iljimae, maître de l'escrime Feuywol, se rend au Japon pour récupérer le Cheonryonggeom, un trésor national volé par le pirate japonais Kuroda. À cette époque, deux autres hommes traquent Kuroda : Ma Cheol, un épéiste manchot de l'école Gyeokpa-ildo qui a perdu son bras gauche à cause d'une ruse de Kuroda, et Yoshiyama, un maître de l'escrime Siman-salbeop qui a perdu sa jeune épouse et la vue à cause d'Okamoto, le bras droit de Kuroda. Ces trois guerriers, qui se rencontrent par hasard, se méfient d'abord les uns des autres pour atteindre leurs objectifs personnels, mais après s'être échappés grâce à l'intervention d'Iljimae alors qu'ils étaient capturés par Kuroda, ils unissent leurs forces pour affronter leur ennemi commun. Finalement, après un combat sanglant, ils réussissent à se venger et Iljimae rentre chez lui avec le Cheonryonggeom récupéré.