Nach dem Imjin-Krieg begibt sich Iljimae, ein Meister der Feuywol-Schwertkunst, nach Japan, um das Nationalschatz-Schwert Cheonryonggeom zurückzuholen, das von dem japanischen Piraten Kuroda geraubt wurde. Zu dieser Zeit suchen zwei weitere Männer nach Kuroda: Einer ist Ma Cheol, ein einarmiger Schwertkämpfer der Gyeokpa-ildo-Schule, der durch eine List Kurodas seinen linken Arm verlor, und der andere ist Yoshiyama, ein Schwertmeister der Siman-salbeop-Schule, der seine frisch angetraute Frau und sein Augenlicht durch Kurodas Handlanger Okamoto verlor. Die drei zufällig aufeinandertreffenden Krieger sind sich anfangs aufgrund ihrer eigenen Ziele misstrauisch, doch nachdem sie durch Iljimaes Einsatz aus der Gefangenschaft Kurodas entkommen konnten, verbünden sie sich gegen den gemeinsamen Feind. Nach einem blutigen Kampf gelingt ihnen die Rache, und Iljimae kehrt mit dem zurückgewonnenen Cheonryonggeom in seine Heimat zurück.