Kim Ik Soon, der Großvater von Kim Byung Yeon (Park Kyung Joo), ist eine Person, die sich während der Rebellion von Hong Kyung Rae (Kim Seung Ho) ergeben hat. Daher kann Byung Yeon, obwohl er die Beamtenprüfung als Bester bestanden hat, kein Amt erhalten. Verzweifelt setzt er einen spitzen Hut (Satgat) auf und beginnt ein Wanderleben. Wohin Kim Satgat auch geht, hinterlässt er Gedichte voller Spott und Hohn über die Welt. Kim Satgat erfährt von Gagadang, einem Ort, den Gelehrte, die das weltliche Leben genießen, häufig besuchen, und beschließt, sich dort niederzulassen und eine Schule zu gründen. Kim Satgat verliebt sich in Ka Yeon (Park Ok Ran), die Tochter von Ga Mae (Hwang Jung Soon), der Besitzerin von Gagadang. Als er jedoch erfährt, dass ihr Vater Hong Kyung Rae ist, wird er von Qualen überwältigt. In der Zwischenzeit zeigt eine Frau namens Hyang Ah (Lee Young Ok) ihm Zuneigung, aber sie ist verheiratet. Ihr Ehemann Eok Man leidet an erektiler Dysfunktion, was sie unzufrieden macht und ihr Interesse an Kim Satgat weckt. Kim Satgat teilt kurzzeitig seine Gefühle mit ihr, aber als er erfährt, dass Eok Man sie liebt, beschließt er, den Ort zu verlassen. Schließlich wird Ka Yeon Nonne und Kim Satgat stirbt unterwegs.